元和观位于武当山镇以东二公里处，是武当山进玄岳门古神道上的第一座道观，属于武当山着名的八观之一。始建于元代，明永乐十一年（公元1413年）至十七年重建，明嘉靖以后，又曾改建和重修。据道藏记载，玄天上帝修练得道后，曾掌管“元和迁校府”，故这座道观取名“元和观”。在这里，迁，是放逐的意思；校是指枷锁等刑具。事实上，元和观是道教处罚违犯清规戒律的道人的司法机构。明成祖朱棣在永乐十一年曾下达圣旨：“大岳太和山各宫观一应往来浮浪之人，并不许生事喧聒，扰其静功，妨其办道。违者，治以重罪”皇帝的圣旨，给了武当道场以相对独立的司法权，元和观也成了武当道教监狱的别称。
元和观的建筑布局紧凑，院落迭进深重，窗高墙厚，处处体现出神权的威严和监狱的于世隔绝的森严。元和观的大殿建在高台之上，显得庄严肃穆。大殿内，两侧端立着六甲神像，他们都是玄天上帝的护法灵官。正面坐着的是身着铠甲，手执金鞭的王灵官。王灵官赤面三目，相貌峥狞，大有不顺天意敢作恶者，雷厉风行立即正法之势。明、清以来，他被人们视为天上、人间的纠察之神。
道教的戒律多达上千条，对违反者的处罚也是按规量刑。轻者为跪香、杖革，重者则至烙眉、焚刑等。“清规道范，谓仙贤之准绳，天神不容失代，人间岂敢犯规”。
元和观做为武当教团的执法机构，在武当道教发展史上有着独特的意义。
