茅山是道教第一福地，元符宫所在的茅山积金峰南腰处，幽洞密集，怪石林立，山水秀美，风光迷人，是福地之中的福地；梁代天监时（公元503年—519年），著名茅山道士陶弘景曾结庐于此“龙池”之旁修炼；唐代至德年间（公元757年—758年），茅山道士在此建火浣宫；宋代景德年间（公元1004年—1007年），道士张明真庐居于此；天圣三年（公元1025年）为延真庵；五年（1027年）为天圣观；嘉佑年间（公元1057年—1063年），蜀人王略修修炼于此；仁宗时（公元1023年—1063年），茅山上清派第二十五代宗师刘混康，曾筑潜神庵于此修习上清道法；元佑元年（公元1086年），哲宗赵煦皇后孟氏误吞尖针于喉中，医莫能出，时刘混康闻之，飘然进京入宫，用茅山道教秘传符籙与丹药催吐，使孟太后吐出尖针，哲宗皇帝龙颜大悦，于是便赐刘混康号为“洞元通妙法师”，又招住京城上清储祥宫，并于绍圣四年（公元1098年）江宁符即所居始建元符观，以供其修道炼法，历时九载于徽宗崇宁五年（公元1106年）建成，敕赐“元符观”为“元符万宁宫”。其时建筑壮观，规模宏大，殿宇层层而上，房舍院院相连，金碧辉煌，气势雄伟，前是睹星门，正中有天宁万福殿，以祀皇帝本命星宿神像，西庑飞天殿，以藏朝廷恩赐茅山之道经；又有宝籙殿、北极阁、万寿台、九层台、宗坛祠、句曲山神祠、广济龙王祠、本宫神护圣侯祠、本宫二使者灵佑灵护侯祠与三素、九真、众妙、大有、震灵五神堂及东秀、西斋、观云、启明、野隐、勉斋、西碧、东斋、乐泉、觉秀、云林、真隐、监斋十三房道院等，后为刘混康早年所筑潜神庵，“总四百余间。高明杰大，工尽其技。金碧丹垩之饴，萤煌昭烂于祟岗秀巅之上。烟霞霏微，草木葱郁；望之若神，莫可图写；即之肃然若云车，风焉往来于空旷有无之间，不可得而知也；可谓盛矣！”时徽宗还敕江宁府发兵二百人，供元符宫及茅山其它道教宫观巡逻洒扫，专立兵营拱辰寨驻防保卫，盛极一时。南宋高宗建炎年间（公元1127年—1130年），此宫毁于盗火。
